CFD: đặt cược vào biến động giá

CFD bắt nguồn như thế nào?

Không giống như chứng khoán hoặc tiền tệ, các hợp đồng chênh lệch chỉ dần được bắt đầu sử dụng tương đối gần đây – vào những năm 90 thế kỷ trước. Chúng ban đầu được sử dụng bởi các tổ chức đầu tư để chống lại sự biến động của giá cổ phiếu và các hoạt động khác. Chỉ mãi sau theo thời gian họ trở thành một sản phẩm trên thị trường được sử dụng bởi các nhà đầu tư và thương nhân nhỏ.

Bản chất của CFD

Khi sử dụng CFD, nhà đầu tư không trở thành chủ sở hữu của cổ phiếu vật lý. Do đó, anh ta không được hưởng phần trăm lợi nhuận hoặc có bất kỳ quyền hạn quyết định nào. Mặt khác, ví dụ, nhà đầu tư sẽ không cần trả phí giao dịch, thêm vào đó giao dịch CFD nhanh hơn và dễ dàng hơn so với giao dịch truyền thống.

Cách thức hoạt động của CFD

CFD là các công cụ tài chính được sử dụng để đầu cơ vào biến động giá. Nó là một thỏa thuận giữa hai bên mua và bán liên quan đến giá trị của một tài sản cụ thể nào đó.Đơn giản, CFD được tạo bằng cách mở một giao dịch và kết thúc bằng cách đóng nó. Khi hợp đồng kết thúc, nếu như giá tài sản tăng so với khi phát sinh hợp đồng thì người mua có lời và tiền đó được chuyển từ người bán. Ngược lại, nếu như giá giảm so với thời điểm phát sinh hợp đồng thì người mua lỗ và tiền người mua sẽ chuyển cho người bán.

Điều này thường được tiếp tục nhân lên bằng cách sử dụng đòn bẩy, cho phép bổ sung vào khối lượng vốn của bản thân bằng khối lượng vốn đi vay. Giao dịch với “số tiền” cao hơn sẽ dẫn đến việc tăng lợi nhuận nhưng cũng có khả năng thua lỗ cao hơn.

Ví dụ về đòn bẩy trong CFD

Để cho bạn biết rõ hơn về cách đòn bẩy hoạt động theo CFD, đây là một ví dụ đơn giản. Chúng tôi sẽ sử dụng chuyển động của cổ phiếu Apple trong khoảng thời gian từ ngày 2 tháng 1 năm 2019 đến ngày 3 tháng 1 năm 2019. Cổ phiếu của Apple có trị giá $ 157,92 (ngày 2 tháng 1, 19, 4:00). Sáng hôm sau lúc 9:30 sáng cổ phiếu có giá trị $144,04. Giá trị được ghi nhận với mức giảm 8,79%. Trong bảng thống kê giao dịch cùng đòn bẩy vốn, tỷ lệ đòn bẩy dao động từ 1: 1 đến 1: 5. Chúng ta nhận thấy rằng ba kết quả khác nhau tùy thuộc vào tỷ lệ của đòn bẩy. Lợi nhuận hay thua lỗ phụ thuộc vào việc chúng ta suy đoán đầu cơ theo hướng suy giảm hay tăng trưởng. Dưới đây là một ví dụ khi một nhà giao dịch dự kiến giá của cổ phiếi ​​Apple sẽ giảm và đầu cơ theo hướng này.

Mô hình minh họa giao dịch cổ phiếu có sử dụng đòn bẩy vốn

Đòn bẩyGiá trị khi mở Giá trị khi đóngChênh lệchVốn đầu tưLợi nhuận / Tổn thấtSpread* (EUR)
1:1157,92144,04-8,7910.000879-1,27
1:2157,92144,04-8,7910.0001758-2,53
1:5157,92144,04-8,7910.0004395-6,33
* Lệ phí: Bảng báo cáo hiển thị cái được gọi là spread ( phí môi giới, được tính từ lợi nhuận giao dịch từ chênh lệch giữa giá mua và giá bán. Đây chỉ là một ví dụ minh họa, các bạn cần tìm hiểu trước phí trả cho môi giới của bạn, cũng đừng quên tìm hiểu các điều khoản và điều kiện giao dịch khác trước khi ký kết bất cứ hợp đồng nào!

Giả sử nhà đầu tư đã mở một giao dịch với vốn đầu tư là 10.000 EUR lúc 16:00 ngày 2 tháng 1 cùng suy đoán giá cổ phiếu sẽ sụt giảm và đóng cửa vào lúc 9:30 sáng hôm sau. Khi không dùng đến đòn bẩy vốn, lợi nhuận có được là 879 € . Sử dụng tỷ lệ đòn bẩy 1: 5, lợi nhuận đạt mức tăng lênthậm chí là 4.395 €.

Như có thể thấy trong ví dụ trên. Đòn bẩy có thể đóng vai trò lớn giúp nâng cao lợi nhuận thu về, nhưng đồng thời cũng có thể gây ra tổn thất không hề nhỏ. Do đó, người giao dịch cần biết rõ bản thân có thể sẵn sàng chấp nhận rủi ro đến mức độ nào. Nếu một nhà đầu tư yêu cầu mức độ an toàn cao, ít rủi ro trong giao dịch thì giao dịch bằng CFD sẽ không phải là loại hình được chào đón. Đối với các nhà đầu tư yêu thích và chấp nhận rủi ro cao, giao dịch CFD sẽ là công cụ hữu ích trong các danh mục đầu tư.